證券從業(yè)金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)考點(diǎn)

時(shí)間：2025-11-03 19:05:18 賽賽證券從業(yè)資格

2025證券從業(yè)金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)考點(diǎn)

　　在我們平凡無奇的學(xué)生時(shí)代，很多人都經(jīng)常追著老師們要知識(shí)點(diǎn)吧，知識(shí)點(diǎn)就是“讓別人看完能理解”或者“通過練習(xí)我能掌握”的內(nèi)容。你知道哪些知識(shí)點(diǎn)是真正對(duì)我們有幫助的嗎？以下是小編整理的2025證券從業(yè)金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)考點(diǎn)，僅供參考，歡迎大家閱讀。

2025證券從業(yè)金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)考點(diǎn)

　　金融市場(chǎng)的特點(diǎn)

　　金融市場(chǎng)的特點(diǎn)可概括為以下內(nèi)容：

　　(1)金融市場(chǎng)以貨幣和資金、其他金融工具為交易對(duì)象。

　　(2)金融市場(chǎng)具有價(jià)格的一致性，利率在市場(chǎng)機(jī)制作用下趨向一致。

　　(3)金融市場(chǎng)可以是有形市場(chǎng)，也可以是無形市場(chǎng)，且金融交易活動(dòng)在有形和無形的交易平臺(tái)集中進(jìn)行。

　　(4)金融市場(chǎng)是一個(gè)自由競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)。

　　(5)金融市場(chǎng)的非物質(zhì)化。這種非物質(zhì)化首先表現(xiàn)為股票等證券的轉(zhuǎn)手并不涉及發(fā)行企業(yè)相應(yīng)份額資產(chǎn)的變動(dòng);其次，即使在“紙張”上，金融資產(chǎn)的交易也不一定發(fā)生實(shí)物的轉(zhuǎn)手，它常常表現(xiàn)為結(jié)算和保管中心有關(guān)雙方賬戶上的證券數(shù)量和現(xiàn)金儲(chǔ)備額的變動(dòng)。

　　(6)金融市場(chǎng)交易之間不是單純的買賣關(guān)系，更主要的是借貸關(guān)系，體現(xiàn)了資金所有權(quán)和使用權(quán)相分離的原則。

　　(7)現(xiàn)代金融市場(chǎng)是信息市場(chǎng)。由于金融市場(chǎng)的核心內(nèi)容——金融產(chǎn)品交易可以抽象掉其硬的物質(zhì)方面的限制，所以金融市場(chǎng)的“軟”的方面，即信息方面就顯得特別重要。

　　金融市場(chǎng)的功能

　　(一)資本積累(聚斂功能)

　　金融市場(chǎng)的積累功能是指金融市場(chǎng)引導(dǎo)眾多分散的小額資金匯聚成可以投入社會(huì)再生產(chǎn)的資金集合的功能。在這里，金融市場(chǎng)起著資金“蓄水池”的作用。

　　金融市場(chǎng)之所以具有資金的積聚功能：一是由于金融市場(chǎng)創(chuàng)造了金融資產(chǎn)的流動(dòng)性;二是由于金融市場(chǎng)上多樣化的融資工具為資金供應(yīng)者的資金尋求合適的投資手段找到了出路。

　　(二)資源配置(配置功能)

　　金融市場(chǎng)的配置功能表現(xiàn)在三個(gè)方面：資源配置、財(cái)富再分配和風(fēng)險(xiǎn)再分配。

　　(1)資源配置。金融市場(chǎng)通過將資源從低效率利用的部門轉(zhuǎn)移到高效率的部門，從而使一個(gè)社會(huì)的經(jīng)濟(jì)資源能最有效地配置在效率最高或效用最大的用途上，實(shí)現(xiàn)稀缺資源的合理配置和有效利用。一般地說，資金總是流向最有發(fā)展?jié)摿Γ軌驗(yàn)橥顿Y者帶來最大利益的部門和企業(yè)，這樣，通過金融市場(chǎng)的作用，有限的資源就能夠得到合理的利用。

　　(2)財(cái)富再分配。財(cái)富是各經(jīng)濟(jì)單位持有的全部資產(chǎn)的總價(jià)值。政府、企業(yè)及個(gè)人通過持有金融資產(chǎn)的方式來持有的財(cái)富，在金融市場(chǎng)上的金融資產(chǎn)價(jià)格發(fā)生波動(dòng)時(shí)，其財(cái)富的持有數(shù)量也會(huì)發(fā)生變化，一部分人的財(cái)富量隨金融資產(chǎn)價(jià)格的升高而增加，另一部分人則由于其持有的金融

　　資產(chǎn)價(jià)格下跌而減少。這樣，社會(huì)財(cái)富就通過金融市場(chǎng)價(jià)格的波動(dòng)實(shí)現(xiàn)了財(cái)富的再分配。

　　(3)風(fēng)險(xiǎn)再分配。利用各種金融工具，厭惡金融風(fēng)險(xiǎn)較高程度的人可以把風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給厭惡

　　風(fēng)險(xiǎn)程度較低的人，從而實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的再分配。

　　(三)調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)(調(diào)節(jié)功能)

　　調(diào)節(jié)功能是指金融市場(chǎng)對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)的調(diào)節(jié)作用。金融市場(chǎng)一邊連著儲(chǔ)蓄者，另一邊連著投資者，金融市場(chǎng)的運(yùn)行機(jī)制通過對(duì)儲(chǔ)蓄者和投資者的影響而發(fā)揮著調(diào)節(jié)宏觀經(jīng)濟(jì)的作用。

　　(1)直接調(diào)節(jié)。金融市場(chǎng)通過其特有的引導(dǎo)資本，形成及合理配置的機(jī)制首先對(duì)微觀經(jīng)濟(jì)部門產(chǎn)生影響，進(jìn)而影響到宏觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的一種有效的自發(fā)調(diào)節(jié)機(jī)制。

　　(2)間接調(diào)節(jié)。金融市場(chǎng)的存在及發(fā)展，為政府實(shí)施對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的間接調(diào)控創(chuàng)造了條件。貨幣政策屬于調(diào)節(jié)宏觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的重要宏觀經(jīng)濟(jì)政策，其具體的調(diào)控工具有存款準(zhǔn)備金政策、再貼現(xiàn)政策、公開市場(chǎng)操作等，這些政策的實(shí)施都以金融市場(chǎng)的存在、金融部門及企業(yè)成為金融市場(chǎng)的主體為前提。金融市場(chǎng)既提供貨幣政策操作的場(chǎng)所，也提供實(shí)施貨幣政策的決策信息。此外，財(cái)政政策的實(shí)施也越來越離不開金融市場(chǎng)，政府通過國(guó)債的發(fā)行及運(yùn)用等方式對(duì)各經(jīng)濟(jì)主體的行為加以引導(dǎo)和調(diào)節(jié)，并提供中央銀行進(jìn)行公開市場(chǎng)操作的手段，也對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)產(chǎn)生著巨大的影響。

　　(四)反映經(jīng)濟(jì)(反映功能)

　　金融市場(chǎng)歷來被稱為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的“晴雨表”和“氣象臺(tái)”，是公認(rèn)的國(guó)民經(jīng)濟(jì)信號(hào)系統(tǒng)。這實(shí)際上就是金融市場(chǎng)反映功能的寫照。

　　金融市場(chǎng)的反映功能表現(xiàn)在如下幾個(gè)方面：

　　(1)金融市場(chǎng)首先是反映微觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況的指示器。由于證券買賣大部分都在證券交易所進(jìn)行，人們可以隨時(shí)通過這個(gè)有形的市場(chǎng)了解到各種上市證券的交易行情，并據(jù)以判斷投資機(jī)會(huì)。

　　(2)金融市場(chǎng)交易直接和間接地反映國(guó)家貨幣供應(yīng)量的變動(dòng)。金融市場(chǎng)所反饋的宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行方面的信息，有利于政府部門及時(shí)制定和調(diào)整宏觀經(jīng)濟(jì)政策。

　　(3)金融市場(chǎng)有大量專門人員長(zhǎng)期從事商情研究和分析，并且他們每日與各類工商業(yè)直接接觸，能了解企業(yè)的發(fā)展動(dòng)態(tài)。

　　(4)金融市場(chǎng)有著廣泛而及時(shí)地收集和傳播信息的通信網(wǎng)絡(luò)，整個(gè)世界的金融市場(chǎng)已聯(lián)成一體，四通八達(dá)，從而使人們可以及時(shí)了解世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展變化的情況。

　　非證券金融市場(chǎng)

　　證券市場(chǎng)指的是所有證券發(fā)行和交易的場(chǎng)所，非證券金融市場(chǎng)則是指除了證券以外其他金融工具發(fā)行和交易的場(chǎng)所。非證券金融市場(chǎng)包括股權(quán)投資市場(chǎng)、信托市場(chǎng)、融資租賃市場(chǎng)等。

　　(一)股權(quán)投資市場(chǎng)

　　股權(quán)投資指通過投資取得被投資單位的股份，即企業(yè)(或者個(gè)人)購(gòu)買的其他企業(yè)(準(zhǔn)備上市、未上市公司)的股票或以貨幣資金、無形資產(chǎn)和其他實(shí)物資產(chǎn)直接投資于其他單位，最終目的是獲得較大的經(jīng)濟(jì)利益，這種經(jīng)濟(jì)利益可以通過分得利潤(rùn)或股利獲取，也可以通過其他方式取得。股權(quán)投資市場(chǎng)，即實(shí)現(xiàn)上述交易過程的市場(chǎng)。

　　(二)信托市場(chǎng)

　　信托投資是金融信托投資機(jī)構(gòu)用自有資金及組織的資金進(jìn)行的投資。

　　現(xiàn)代信托的形成，標(biāo)志著以自然人為受托人的民事信托向以法人為受托人的商業(yè)性信托的轉(zhuǎn)變。當(dāng)信托成為一種商業(yè)行為后，特別是其特殊的制度優(yōu)勢(shì)成為金融業(yè)的重要組成部分后，信托這種服務(wù)方式的需求和供給的總和就形成了信托市場(chǎng);也可以說信托服務(wù)業(yè)實(shí)現(xiàn)其價(jià)值的領(lǐng)域即為信托市場(chǎng)。

　　信托市場(chǎng)與資本市場(chǎng)、貨幣市場(chǎng)、保險(xiǎn)市場(chǎng)一起構(gòu)成了現(xiàn)代金融市場(chǎng)。

　　信托市場(chǎng)的主體即為信托當(dāng)事人。信托當(dāng)事人包括信托委托人、受托人和受益人。受益人和委托人可以是同一人，也可以不是同一人;受托人可以是受益人，但不得是同一信托的唯一受益人。上述三者關(guān)系既是一種經(jīng)濟(jì)關(guān)系，又是一種法律關(guān)系，共同構(gòu)成了信托市場(chǎng)的主體。

　　(三)融資租賃市場(chǎng)

　　融資租賃又稱設(shè)備租賃或現(xiàn)代租賃，是指實(shí)質(zhì)上轉(zhuǎn)移與資產(chǎn)所有權(quán)有關(guān)的全部或絕大部分風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的租賃。融資租賃資產(chǎn)的所有權(quán)最終可以轉(zhuǎn)移，也可以不轉(zhuǎn)移�！∪蚪鹑谑袌�(chǎng)的形成及發(fā)展趨勢(shì)

　　(一)全球金融市場(chǎng)的一體化趨勢(shì)

　　由于電子計(jì)算機(jī)技術(shù)與衛(wèi)星通信的應(yīng)用，分散在世界各地的金融市場(chǎng)已緊密地聯(lián)系在一起，全球性資金調(diào)撥和資金融通可在幾秒鐘之內(nèi)迅速完成。另外，隨著跨國(guó)銀行的空前發(fā)展，國(guó)際金融中心已不限于少數(shù)發(fā)達(dá)國(guó)家金融市場(chǎng)，而是向全世界擴(kuò)展。這樣，各個(gè)金融市場(chǎng)和金融機(jī)構(gòu)便形成了一個(gè)全時(shí)區(qū)、全方位的一體化全球金融市場(chǎng)。這是全球金融市場(chǎng)一體化的重要表現(xiàn)。全球金融市場(chǎng)一體化的另一個(gè)表現(xiàn)是金融資產(chǎn)交易的全球化。金融資產(chǎn)交易的全球化是指交易的參加者不受國(guó)籍的限制，表明金融資產(chǎn)面值的貨幣也不受任何限制。

　　(二)全球金融市場(chǎng)的證券化趨勢(shì)

　　形成金融市場(chǎng)證券化趨勢(shì)的主要原因是：

　　(1)在債務(wù)危機(jī)的影響下，國(guó)際銀行貸款收縮了，促使籌資者紛紛轉(zhuǎn)向證券市場(chǎng)。

　　(2)發(fā)達(dá)國(guó)家從20世紀(jì)70年代末以來實(shí)行金融自由化政策，開放證券市場(chǎng)并鼓勵(lì)其發(fā)展。

　　(3)金融市場(chǎng)廣泛采用電子計(jì)算機(jī)和通信技術(shù)，使市場(chǎng)能處理更大量的交易，更迅速、廣泛地傳送信息，對(duì)新情況迅速作出反應(yīng)，設(shè)計(jì)新的交易程序，并把不同時(shí)區(qū)的市場(chǎng)連續(xù)起來，這為證券市場(chǎng)的繁榮提供了技術(shù)基礎(chǔ)。

　　(4)一系列新金融工具的出現(xiàn)，也促進(jìn)了證券市場(chǎng)的繁榮。

　　(三)金融創(chuàng)新的趨勢(shì)

　　狹義的金融創(chuàng)新是指金融工具和金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新;廣義的金融創(chuàng)新則指涉及金融各個(gè)方面(金融工具、金融業(yè)務(wù)、金融機(jī)構(gòu)和金融市場(chǎng))的、全面的創(chuàng)新。

　　證券從業(yè)金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)考點(diǎn) 1

　　1.國(guó)際收支：一國(guó)居民與非居民在一定時(shí)期內(nèi)因各種往來而引起的全部貨幣收付活動(dòng)。

　　2.居民：居民指一個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)領(lǐng)土內(nèi)具有一定經(jīng)濟(jì)利益中心的經(jīng)濟(jì)單位。

　　3.國(guó)際收支平衡表：系統(tǒng)記錄與反映一國(guó)國(guó)際交易的報(bào)告文件，是以貨幣為計(jì)量單位，運(yùn)用復(fù)式借貸記賬原理及國(guó)際收支特定賬戶分類方法編制的。

　　4.自主性交易：也稱事前交易，是指經(jīng)濟(jì)實(shí)體出于某種目的而進(jìn)行的交易。這類交易完全是為著某種經(jīng)濟(jì)動(dòng)機(jī)而自發(fā)或自動(dòng)形成的。

　　5.調(diào)節(jié)性交易：也稱事后交易或補(bǔ)償性交易，是指為彌補(bǔ)自主性交易的差額而進(jìn)行的交易。

　　6.國(guó)際收支平衡：指一國(guó)國(guó)際收支凈額即凈出口與凈資本流出的差額為零。

　　7.外匯：指以外幣表示的可直接用于國(guó)際結(jié)算的支付手段，包括以外幣表示的匯票、支票、本票、銀行存款憑證和郵政儲(chǔ)蓄憑證等。

　　8.匯率：兩種貨幣兌換的比率，或者用一種貨幣表示的另一種貨幣的價(jià)格。

　　9.標(biāo)價(jià)法：以一定單位的外幣作為標(biāo)準(zhǔn)，用本幣來表示外幣的價(jià)格和數(shù)量的方法。

　　10.間接標(biāo)價(jià)法：以一定單位的本幣作為標(biāo)準(zhǔn)，用外幣來表示本幣的價(jià)格和數(shù)量的方法。

　　11.基本匯率：本國(guó)貨幣與某種關(guān)鍵貨幣之間的交換比率。

　　12.套算匯率：也稱交叉匯率，指兩種貨幣以第三種貨幣為中介計(jì)算出來的匯率。

　　13.即期匯率：又稱現(xiàn)匯匯率，指即期外匯交易所使用的匯率。

　　14.遠(yuǎn)期匯率：又稱期匯匯率，是買賣雙方事先約定的，據(jù)以在未來的一定日期進(jìn)行外匯交割的匯率。

　　15.一價(jià)定律：假定在沒有運(yùn)輸成本和其他貿(mào)易障礙的完全競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)上，在不同國(guó)家市場(chǎng)上出售的同質(zhì)商品，由于套利的作用，當(dāng)以同一貨幣計(jì)價(jià)時(shí)其價(jià)格將趨于一致。

　　16.國(guó)際儲(chǔ)備：指各國(guó)政府為了彌補(bǔ)國(guó)際收支逆差和保持匯率穩(wěn)定以及緊急支付的需要而實(shí)際擁有的國(guó)際間可以接受的資產(chǎn)。

　　17.特別提款權(quán)：是貨幣基金組織于1967年創(chuàng)立的.一種新型的國(guó)際儲(chǔ)備資產(chǎn)，是一種無形的賬面資產(chǎn)，是成員國(guó)在“普通提款權(quán)”之外使用IMF資金的一種權(quán)利。

　　18.普通提款權(quán)：是IMF向成員國(guó)發(fā)放的普通貸款，用于解決成員國(guó)出現(xiàn)國(guó)際收支逆差的暫時(shí)資金需要。

　　19.貨幣可兌換：一般是指居民可以自由地將一種貨幣兌換成另一種國(guó)際上通用的貨幣。

　　20.人民幣國(guó)際化：指人民幣逐步走向國(guó)際社會(huì)，最終成為世界范圍內(nèi)計(jì)價(jià)、結(jié)算、儲(chǔ)備、支付的貨幣之一，即成為世界貨幣或國(guó)際貨幣。

　　21.國(guó)際資本流動(dòng)：指資本從一個(gè)國(guó)家或地區(qū)轉(zhuǎn)移到另一個(gè)國(guó)家或地區(qū)。

　　22.熱錢：短期資本中的投機(jī)性資本，也稱國(guó)際游資，這種資本的大規(guī)模流動(dòng)所造成的影響往往也是巨大的。